L’esercizio sul capitale proposto dall’EBA e concordato dal Consiglio il 26 ottobre 2011 richiede alle banche un rafforzamento del proprio capitale attraverso la costituzione di un buffer temporaneo rispetto alle esposizioni verso gli emittenti sovrani per tener conto delle attuali condizioni di mercato. Sono 71 le banche in tutta Europa, compresa UniCredit, che hanno partecipato all’esercizio sul capitale, che ha l’obiettivo di creare un buffer straordinario e temporaneo per fronteggiare la preoccupazione dei mercati per il rischio sovrano e gli altri rischi creditizi collegati all’attuale difficile fase congiunturale e che porti il coefficiente Core Tier 1 al 9% entro la fine di giugno 2012 Questo buffer non ha l’obiettivo di coprire perdite causate dal rischio sovrano, bensì di rassicurare i mercati in merito alla capacità delle banche di resistere a una serie di situazioni di shock mantenendo un capitale adeguato.
Secondo le analisi dell’Autorità bancaria europea UniCredit ha esigenze di rafforzamento patrimoniale pari a 7,974 miliardi di euro, da raggiungere entro la fine di giugno 2012. Un valore in crescita rispetto ai 7,379 miliardi di euro di ottobre, che tiene conto della perdita registrata nel terzo trimestre UniCredit assicurerà il raggiungimento di un Core Tier 1 ratio del 9% entro la fine di giugno 2012 e presenterà alla Banca d’Italia un piano per il raggiungimento di tale obiettivo. Il piano conterrà l’insieme di azioni predisposte per soddisfare l’obiettivo del 9%, riducendo così il fabbisogno a zero entro giugno 2012. Il piano dovrà essere presentato entro il 20 gennaio 2012 e verrà discusso con le autorità nazionali competenti, nell’ambito dei collegi dei supervisori e con l’Eba.. UniCredit, si legge nella nota, avrà un capital buffer di 1.7 miliardi di euro come conseguenza di un Core Tier 1 ratio (che include i CASHES e l’annunciato aumento di capitale) del 9,4% rispetto al livello richiesto del 9%.