Goldman Sachs ha emisso di una nuova gamma di certificati di tipo Phoenix Autocallablequinquennali aventi come sottostante Tesla. Si tratta della prima serie di certificate dedicati al finanziamento di asset sostenibili rivolti agli investitori retail in Italia, che saranno distribuiti da Deutsche Bank per sei settimane e successivamente quotati sul segmento CertX di Borsa Italiana.
L’emissione fa seguito al lancio della prima obbligazione del programma di emissioni Goldman Sachs Vanilla Sustainability Benchmark, riservata ad investitori istituzionali, per 800 milioni di dollari. Si tratta della prima iniziativa di questo tipo a livello globale della banca d’affari nel mondo dei prodotti di investimento retail.
Il certificato Phoenix Memory Autocallable a cinque anni in euro su Tesla paga un premio condizionato annuale pari a 12,50 euro con effetto memoria se, alle relative date di valutazione annuali, il prezzo del sottostante è pari o superiore al livello barriera premio condizionato, pari al 50% del prezzo iniziale.
L’effetto memoria permette all’investitore di ricevere un premio cumulativo comprendente tutti i premi non pagati nelle precedenti date di valutazione intermedie se, a qualsiasi data di valutazione intermedia, sono soddisfatte le condizioni per ricevere il premio.
Il certificato ha una durata massima di cinque anni ma può scadere anticipatamente a partire dal primo anno se, alle relative date di valutazione, il prezzo del sottostante è pari o superiore alla barriera scadenza anticipata (100% del prezzo iniziale). In tal caso, il certificato restituisce, oltre al premio annuale con memoria, il capitale investito di 100 euro.
Se non scade anticipatamente, una volta giunto a scadenza, (i) il certificato restituisce il capitale investito pari a 100 € e paga un premio con effetto memoria nel caso in cui il sottostante quoti a un prezzo pari o superiore al livello barriera a scadenza (pari al 50% del prezzo iniziale); (ii) nel caso in cui il sottostante quoti a un prezzo inferiore al livello barriera a scadenza (pari al 50% del prezzo iniziale), l’investitore riceve un importo commisurato alla performance negativa del sottostante con conseguente perdita totale o parziale sul capitale investito.
I proventi raccolti tramite la nuova emissione saranno utilizzati a sostegno di cause legate alla sostenibilità, soprattutto nell’ambito della transizione climatica e della crescita inclusiva. In particolare, i fondi raccolti verranno investiti a favore di attività che soddisfino i requisiti di ammissibilità previsti dal Goldman Sachs Sustainability Issuance Framework, il processo sviluppato per identificare e controllare il piano di emissioni programmatiche green, sociali o sostenibili della Banca. In ottica di trasparenza, inoltre, Goldman Sachs stilerà un report su base annuale, controllato da revisori esterni, che dia visibilità agli investitori di quali beni e/o attività sono stati finanziati con i proventi delle emissioni. La rendicontazione includerà gli impatti qualitativi attesi e realizzati e, dove possibile, gli impatti quantitativi ambientali e sociali.
“Gli investimenti secondo i criteri di sostenibilità non sono mai stati così importanti e questa emissione conferma la nostra volontà di continuare a crescere facendo leva sui principi ESG – ha dichiarato Alessandro Alfieri, responsabile dei prodotti di investimento retail in Italia per la divisione Global Markets, Goldman Sachs. “L’industria globale incluso il mercato Italiano stanno guardando con sempre maggiore attenzione a queste tematiche, con una crescente domanda in tutto il mondo per investimenti che abbiano un impatto positivo sull’ambiente e sulla società. Proprio per questo abbiamo voluto integrare e arricchire la nostra offerta in Italia in questo ambito, nell’ottica del nostro costante impegno verso lo sviluppo di prodotti che rispondano sempre di più alle esigenze degli investitori istituzionali e retail del nostro Paese”.
“Deutsche Bank Spa è lieta di distribuire il primo certificato ESG di Goldman Sachs il cui ricavato sarà utilizzato secondo le linee guida ESG. La necessità di integrare i temi ESG nei criteri di investimento è diventata sempre più importante soprattutto al giorno d’oggi.” – ha commentato Katia Benvegnù, referente ESG di Capital Markets Italy per Deutsche Bank.“Gli investitori hanno percepito l’importanza della finanza sostenibile non solo a causa della pandemia da Covid che ha aggiunto slancio a questa tendenza, ma anche a causa dei cambiamenti climatici a cui stiamo assistendo. Per molti investitori la sostenibilità sta diventando una questione imprescindibile e uno dei tanti aspetti che considerano quando prendono decisioni di investimento – ha dichiarato Roberto Salerno, responsabile del Team di Capital Markets Italy per Deutsche Bank.